独家编译丨韩国政府发布P2P贷款监管新政执行细则
2020/02/04 20:28:52
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2019年10月31日，韩国国民议会通过了一项有关在线投资的法案，厘清了更多P2P监管方面的不确定性，为韩国P2P行业的发展奠定了坚实的法律基础。
2020年1月28日，韩国政府发布了该法案的执行法令细则——《在线融资法案》执行法令（the Enforcement Decree of the Act on Online linked Financing），进一步公布了P2P企业准入要求的细节以及有关商业运营和投资者保护的条例。该执行法令于2020年1月28日至3月9日公开征求公众意见，而韩国P2P网贷的新立法将随后于2020年8月27日生效。
政策背景
近年来，韩国P2P贷款行业发展迅速。根据韩国政府的统计，韩国P2P贷款的总投资从2015年底的373亿韩元增加到2017年底的2.34万亿韩元，再迅速增加到2019年6月底的6.2万亿韩元。
随着韩国P2P贷款行业的迅速发展，韩国政府随即出台相关监管政策。2017年2月27日，韩国政府颁发了P2P贷款行业监管指引文件，通过较为灵活的方式监督行业发展，保护投资者利益。此后，韩国政府分别于2018年2月27日和2019年1月1日对《指引》进行了修订，以加强保护投资者免受不公平和风险行为侵害的措施。
2019年2月27日，韩国金融服务委员会（Financial Services Commission，简称FSC）会同韩国金融监管服务局及韩国金融学院举行公开听证会，计划提出一项关于P2P贷款的法案，并讨论新法案的建议。
2019年10月31日，韩国议会通过了一项有关在线投资的法案，旨在消除P2P借贷的法律不确定性，促进P2P借贷业的稳定发展，为借贷双方提供更多保护措施。该法案的重点内容框架如下：
1.P2P贷款企业必须在韩国金融服务委员会（Financial Services Commission，简称FSC）进行注册，同时必须拥有至少5亿韩元注册资本。2.P2P贷款企业必须公开披露交易结构、财务管理状况、贷款规模、拖欠率等相关信息。3.根据韩国《信贷业务法》（Credit Business Act）规定，P2P贷款利率不得超过24%。4.禁止向P2P业务机构和平台最大股东放贷，禁止在从投资者处筹集资金前放贷，禁止出现期限错配等高风险行为。5.借贷双方都要遵守金额上限规定。6.P2P贷款企业必须遵守相关准则，为投资者提供必要信息，帮助其作出合理投资决策，并在平台破产等紧急情况下保护投资者。7.P2P贷款行业将同时由韩国金融服务委员会（FSC）和韩国金融监督委员会（Financial Supervisory Service，简称FSS）负责。
2020年1月28日，上述有关在线投资法案的具体内容细则对公众发布，并于2020年1月28日至3月9日公开征求公众意见。
监管新政细则
1.企业准入要求
从事P2P贷款的企业必须在韩国金融服务委员会（Financial Services Commission，下文简称FSC）进行注册，执行法令根据P2P贷款企业贷款余额的不同设置了相应的最低资本要求标准。
数据来源：FSC官网
在FSC注册后，P2P贷款公司的资本水平必须至少保持在最低注册资本的70%。如果企业的P2P贷款余额从上述三个既定类别之一转变为另一类别，则该企业必须重新在FSC注册，以确保新类别的最低资本符合要求。
2.商业运行规则
3.业务范围
4.投资者保护
为鼓励理性的投资决策，保护投资者资金安全，特制定以下规定：
5.中央登记处要求
将设立中央登记处，管理和维护有关在线P2P融资交易的最新信息，如借款人和投资者的信息，并管理借款和投资的限额。
来源丨FSC
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2019年10月31日，韩国国民议会通过了一项有关在线投资的法案，厘清了更多P2P监管方面的不确定性，为韩国P2P行业的发展奠定了坚实的法律基础。
2020年1月28日，韩国政府发布了该法案的执行法令细则——《在线融资法案》执行法令（the Enforcement Decree of the Act on Online linked Financing），进一步公布了P2P企业准入要求的细节以及有关商业运营和投资者保护的条例。该执行法令于2020年1月28日至3月9日公开征求公众意见，而韩国P2P网贷的新立法将随后于2020年8月27日生效。
政策背景
近年来，韩国P2P贷款行业发展迅速。根据韩国政府的统计，韩国P2P贷款的总投资从2015年底的373亿韩元增加到2017年底的2.34万亿韩元，再迅速增加到2019年6月底的6.2万亿韩元。
随着韩国P2P贷款行业的迅速发展，韩国政府随即出台相关监管政策。2017年2月27日，韩国政府颁发了P2P贷款行业监管指引文件，通过较为灵活的方式监督行业发展，保护投资者利益。此后，韩国政府分别于2018年2月27日和2019年1月1日对《指引》进行了修订，以加强保护投资者免受不公平和风险行为侵害的措施。
2019年2月27日，韩国金融服务委员会（Financial Services Commission，简称FSC）会同韩国金融监管服务局及韩国金融学院举行公开听证会，计划提出一项关于P2P贷款的法案，并讨论新法案的建议。
2019年10月31日，韩国议会通过了一项有关在线投资的法案，旨在消除P2P借贷的法律不确定性，促进P2P借贷业的稳定发展，为借贷双方提供更多保护措施。该法案的重点内容框架如下：
1.P2P贷款企业必须在韩国金融服务委员会（Financial Services Commission，简称FSC）进行注册，同时必须拥有至少5亿韩元注册资本。2.P2P贷款企业必须公开披露交易结构、财务管理状况、贷款规模、拖欠率等相关信息。3.根据韩国《信贷业务法》（Credit Business Act）规定，P2P贷款利率不得超过24%。4.禁止向P2P业务机构和平台最大股东放贷，禁止在从投资者处筹集资金前放贷，禁止出现期限错配等高风险行为。5.借贷双方都要遵守金额上限规定。6.P2P贷款企业必须遵守相关准则，为投资者提供必要信息，帮助其作出合理投资决策，并在平台破产等紧急情况下保护投资者。7.P2P贷款行业将同时由韩国金融服务委员会（FSC）和韩国金融监督委员会（Financial Supervisory Service，简称FSS）负责。
2020年1月28日，上述有关在线投资法案的具体内容细则对公众发布，并于2020年1月28日至3月9日公开征求公众意见。
监管新政细则
1.企业准入要求
从事P2P贷款的企业必须在韩国金融服务委员会（Financial Services Commission，下文简称FSC）进行注册，执行法令根据P2P贷款企业贷款余额的不同设置了相应的最低资本要求标准。
P2P贷款余额 | 注册资本 最低要求 | 维持资本 最低要求 |
<300亿韩元 | 5亿韩元 | 3.5亿韩元 |
300亿韩元≤余额≤1000亿韩元 | 10亿韩元 | 7亿韩元 |
>1000亿韩元 | 30亿韩元 | 21亿韩元 |
数据来源：FSC官网
在FSC注册后，P2P贷款公司的资本水平必须至少保持在最低注册资本的70%。如果企业的P2P贷款余额从上述三个既定类别之一转变为另一类别，则该企业必须重新在FSC注册，以确保新类别的最低资本符合要求。
2.商业运行规则
P2P贷款业务只能按其在线平台上公布的费率收取费用。
从事P2P贷款的企业只有在筹集到P2P贷款余额的80%以上的投资金额时，才允许进行本金投资。禁止企业将本金投资告知其他投资者或借款人，禁止企业先于其他人赎回本金和利息的行为。
禁止P2P贷款业务经营者为投资者保留本金或作出保证本金的承诺。
P2P借贷业务必须按照要求管理违约率。
3.业务范围
P2P贷款企业经其他金融法律、法规授权，可以从事征信局业务、金融投资业务、电子金融交易业务、保险招商业务和贷款经纪业务。
禁止P2P借贷业务将其与P2P投资、贷款相关的合同制作功能外包。
4.投资者保护
为鼓励理性的投资决策，保护投资者资金安全，特制定以下规定：
对于某些投资产品（如PF、抵押产品），P2P贷款业务经营者必须在筹集资金前的一定时期（72小时内）向投资者披露信息。
投资资金应在银行等存款机构进行存管。
对同一借款人的P2P贷款不得超过P2P贷款余额的7%，或70亿韩元。对于贷款余额低于300亿韩元的P2P贷款企业，同一借款人的贷款上限将设定为2.1亿韩元。
个人投资者最多可向同一借款人提供500万韩元的借款，每年总额为5000万韩元[ 注1:房地产投资产品最高3000万韩元]。合格投资者[ 注2:《金融投资服务和资本市场法》指定的合格投资者]可向同一借款人提供最高2000万韩元的借款，每年最高1亿韩元。
信贷金融机构不能投资超过P2P网贷总额的40%[ 注3:不能超过房地产P2P融资产品总额的20%]
5.中央登记处要求
将设立中央登记处，管理和维护有关在线P2P融资交易的最新信息，如借款人和投资者的信息，并管理借款和投资的限额。
来源丨FSC
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