8月18日，蚂蚁金服推出一站式移动理财平台蚂蚁聚宝。这是支付宝之外，蚂蚁金服首次发布新的独立APP。

　　除了将余额宝和招财宝平移到蚂蚁聚宝，新APP还有多种基金理财，为用户提供A股、港股、美股等许多财经资讯。

　　根据appannie统计，在AppStore的排名中，8月18财经类排名第8，中国区总排名108；19日财经类排名第5，中国区总排名77，是一个上升的趋势。含着金汤匙诞生，有巨大的资源优势，富二代蚂蚁聚宝的发展趋势要好于一般的创业理财APP。
 

　　蚂蚁金服为什么要将理财从支付宝中拆分，独立做APP？我认为原因有两个：
 

　　1、从产品逻辑来说，跟腾讯系想把所有业务都堆上微信不一样，支付宝走了一条分流的路子。

　　在微信“我”Tab下的钱包栏中，就有20个功能，相当于支付宝的支付、水电煤气、电影票、O2O和理财等功能。

　　微信已经变得越来越庞大，在我的手机里，除了照片，微信已经是占用内存最大的应用了，足足有3个G。

　　目前并没有迹象显示，微信要砍掉一些功能，相反，更多的腾讯系在打破头想挤进去。臃肿的微信超出了张小龙甚至马化腾的控制，但这个黑洞展现出的还是吞噬一切的欲望。

　　蚂蚁金服的超级APP支付宝虽然不如微信，但仍占据TOP5，为什么蚂蚁要走一条分流用户，APP矩阵的模式？

　　蚂蚁金服财富事业群总裁袁雷鸣的说法是，业务都集中在一个APP会让APP变得非常重，用户干扰多体验差。蚂蚁聚宝的产品总监刘乐君认为，在支付和理财的市场上，很难用一款产品打所有的点，因为有很多竞争对手，用产品组合的方式去应对分散的竞争。

　　有趣的是，刘乐君曾是微信的产品经理，在微信的产品经理心中，到底大而全的流量黑洞，还是分流式APP矩阵更能代表未来？
 

　　2、从具体业务来讲，蚂蚁金服推出蚂蚁聚宝是用产品筛选用户，人为制造“防火墙”，降低系统风险和道德风险。

　　支付宝的诞生是基于对阿里系电商的网络支付，围绕支付诞生了水电煤气、机票电影票、移动支付，直到2013年诞生余额宝、2014年发展出招财宝。

　　如果说余额宝还算大众产品，招财宝就有一定门槛。招财宝的产品体系复杂，尤其掺杂了变现功能之后，它包括了定向融资工具、万能险、债券等。变现之后产生了个人贷，再加上担保和保险，普通投资者并不能弄清其中的复杂关系。

　　支付宝客户端面向了使用支付宝的最基础人群，这批人对风险的识别和承担能力都很弱，不管余额宝还是招财宝，除了商业担保之外，都有蚂蚁金服的信誉担保在内。

　　袁雷鸣说，招财宝已经突破2600亿规模，迄今没有一例兑付风险，加上余额宝，两者规模接近9000亿，要保证如此大的资金不出一点问题，是会很吃力的。

　　如果蚂蚁金服利用支付宝涉足证券交易，带来汹涌用户的同时，也带来很多麻烦，炒股赔本的几率太大了，但小白用户是不是敢将炒股失利怪罪到支付宝信誉头上——这有极大的可能性，离婚率上升还能扯上微信呢。

　　同理，各种股票类、指数类基金等风险高的产品，是无法放倒支付宝客户端售卖的，平台的隐性兜底成本太高，蚂蚁金服无法让支付宝冒这个风险，蚂蚁聚宝分流甄别用户之后，留下了真正的有风险承受力的投资者，降低了自己的道德风险。

　　有人认为蚂蚁聚宝是为了应对央行关于第三方支付新规而诞生的，这并不是事实。

　　意见稿规定，个人综合类支付账户，其所有支付账户的余额付款交易年累计应不超过20万元；个人消费类支付账户，其所有支付账户的月付款交易年累计应不超过10万元。